Hola, soy Qadir A.K, Amante de las criptomonedas y columnista de investigación.

“La única fuente de conocimiento es la experiencia y necesitas la experiencia para adquirir sabiduría”

Se relaciona con mi serie, ya que he ganado y compartido mi experiencia de explorar las regiones y hoy he aterrizado para explorar la India.!!!

Regulación de criptomonedas en India 2020

La criptomoneda ingresó a la India en 2013 y generó un gran revuelo entre las personas de todas las clases sociales que invirtieron y comerciaron con gran entusiasmo. La autoridad en ese momento no era muy exigente en cuanto a introducir reglamentos, sino que emitía advertencias. Exploremos la relación entre India y la criptomoneda en este artículo..

Posición del gobierno sobre las criptomonedas

El gobierno indio no es tan amigable con las criptomonedas desde el principio, pero quiere fomentar las tecnologías relacionadas con blockchain en varios servicios gubernamentales. El Banco de la Reserva de la India (RBI) quería prohibir las actividades relacionadas con las criptomonedas. La naturaleza descentralizada de las criptomonedas y la constante fluctuación en los volúmenes de negociación habían comprado el radar del RBI sobre ellas..

¿Qué podría haber hecho que RBI prohibiera las actividades de criptomonedas en India??

  • La razón principal podría ser que ningún individuo, agencia u organización es responsable de su valor. Es pura especulación.
  • No hay control sobre la transacción o las actividades criptográficas, ya que está descentralizada..
  • No hay participación de terceros como los bancos para regular las transacciones..
  • Miedo a perder el valor de la moneda y el sistema bancario Fiat.
  • Proteger el interés de las personas para que no pierdan su dinero.

RBI había prohibido a los bancos para fomentar las actividades relacionadas con las criptomonedas en 2018, el La Corte Suprema levantó la prohibición de las criptomonedas en marzo de 2020. Pero aún así, RBI quiere que la corte suprema reconsidere el juicio, ya que todavía no tienen fe en ellos. Entonces, ¿qué pasó antes, cómo se luchó el caso en la corte suprema? Averigüemos!!

Los altibajos de las criptomonedas en la India

Las criptomonedas aterrizaron en la India y comenzaron a funcionar en 2012 a pequeña escala y se volvieron muy familiares entre la gente en un año. Algunos empresarios comenzaron a aceptar Bitcoin como pago. Por ejemplo, una pizzería en Mumbai se convirtió en el primer restaurante en aceptar Bitcoin como pago en 2013.

¿Sabías? Aproximadamente 2500 personas intercambian Bitcoin diariamente con un volumen de operaciones de casi $ 20 mil millones al año.

Como resultado de mayo, también se establecieron intercambios. Me gusta,

  • BTCXIndia fue fundada por Mupparaju Siva Kameswara Rao en mayo de 2013
  • UnoCoin fue fundada en julio de 2013 por Abhinandan Kaseti, Sathwik Vishwanath, Harish B V y Sunny Ray.
  • En 2014, Praveen Kumar lanzó una plataforma de intercambio global, Belfrics, con sede en Bangalore y Kuala Lumpur..
  • Uno de los intercambios más dominantes en India se fundó en 2015, Zebpay
  • BuyUCoin fue lanzado en junio de 2016 por Shivam Thakral, Devesh Agrawal y Atulya Bhatt. Fue la primera billetera de múltiples criptomonedas de la India.
  • Muchos intercambios se fundaron en 2017 como Coindelta, CoinSwitch, Koinex, Coinome, Redipay y WazirX. WazirX fue fundada por Nishkal Shetty el 01 de diciembre de 2017, que fue el intercambio más confiable y barato para el comercio..

En 27-12-2013, un periódico informó sobre la primera redada de la Dirección de Ejecución de 2 empresas comerciales de Bitcoin en Ahmedabad. Las estafas en línea como el sitio web Silk Road, que se utilizó para comerciar con productos ilegales como drogas, llevaron al RBI a pensar seriamente sobre la autenticidad de las criptomonedas.

Acciones regulatorias por parte del gobierno

18-03-2020:– El gobierno de la India reveló a la cámara baja, ‘Lok Sabha’, sobre la inspección realizada por el Ministerio de Asuntos Corporativos sobre compañías específicamente de criptomonedas, Zeb It Services Ltd y Unocoin Technologies Ltd.

05-03-2020:- Después de una serie de discusiones entre IMAI y RBI, la Corte Suprema emitió su veredicto a favor de la prohibición edificante de IMAI impuesta por RBI a las criptomonedas. Todo el mundo de la criptografía aclamó el juicio en todo el mundo..

29-01-2020:- El Instituto Indio para el Gobierno Inteligente (NISG) ha publicado un borrador de “Estrategia Nacional sobre Blockchain”. El documento examina la tecnología blockchain, su impacto en la sociedad, los desafíos, el papel del gobierno y los principios de la estrategia nacional, además del análisis FODA..

El documento también insta al Banco de la Reserva de la India a emitir monedas digitales reguladas que se decidirían pronto..

Puedes revisar todo el documento AQUÍ.

05-12-2019:– El gobernador del Banco de la Reserva de la India, en una reunión de prensa, dijo claramente que el RBI está completamente en contra de las criptomonedas y comprobaría su funcionalidad..

28-01-2020:- Se escucharon y concluyeron los argumentos finales de ambas partes. El juicio se mantuvo reservado.

05-08-2019: – Los intercambios que son los miembros de la Asociación de Internet y Móvil de la India (IMAI) reunidos para la ronda final de argumentos en la Corte Suprema. Durante el curso de la discusión, RBI admitió que no tenía jurisdicción para hablar sobre la legalidad de la criptomoneda y el RBI. & La Ley de Liquidación de Pagos no implica criptomonedas. Pero argumentó que tiene el poder de tomar medidas si se encuentra que la criptomoneda es una amenaza para el sistema de pago. Sin embargo, se le pidió al RBI que respondiera a la representación realizada por IMAI..

07-06-2019: – El gobierno de la India redactó un proyecto de ley para tratar las criptomonedas llamado “Prohibición de las criptomonedas y regulación de la ley oficial de moneda digital 2019”. Prohibió cualquier actividad relacionada con las criptomonedas y sugirió un castigo equivalente que excluye el uso de la criptomoneda en la experimentación, la investigación o la enseñanza. Se menciona claramente declarar y disponer de cualquier criptomoneda en posesión antes de los 90 días desde el inicio del acto. Una persona sería condenada a 10 años de prisión si se la declara culpable de la participación en actividades de criptomonedas y los intercambios serían castigados con 5 años de prisión. Este proyecto de ley, sin embargo, se aplazó hasta ahora..

Se puede acceder a la factura detallada AQUÍ.

25-10-2018: – Las cuatro peticiones, dos peticiones de prohibición y otras dos impugnando la prohibición reunidas para audiencia. El Gobierno de la India informó al comité que se creó para investigar los activos criptográficos. Por lo tanto, el tribunal suspendió la sesión para permitir que el comité presentara sus recomendaciones..

14-10-2018:- A pesar de la represión del RBI, uno de los intercambios Unocoin lanzó un Cajero automático Bitcoin en Bangalore para sus clientes. El usuario puede depositar y retirar dinero usando sus bitcoins en sus billeteras. Desafortunadamente, la policía de delitos informáticos se apoderó del cajero automático solo una semana después de su lanzamiento..

23-07-2018: – SEBI envió sus comentarios sobre la circular sobre la prohibición al Departamento de Asuntos Económicos. SEBI mencionó su objeción a ser parte de los reguladores de criptoactivos y tokens..

Mientras tanto, los intercambios solicitaron al RBI por escrito que levantara la prohibición, ya que estaban abiertos para un mayor escrutinio y listos para ser regulados..

Enero de 2019:-A principios de año en enero, el departamento de Impuesto sobre la Renta comenzó a emitir avisos a todos los inversores. Los bancos suspendieron las facilidades de retiro y depósito de algunas bolsas. Algunos prestamistas se desvincularon completamente de ellos.

17-05-2018:- La Corte Suprema aprobó una orden provisional que permite a los peticionarios presentar una representación al RBI..

En medio de la circular de RBI, uno de los intercambios populares Zebpay suspendió su operación en India el 4 de julio de 2018.. https://twitter.com/zebpay/status/1014431241226113024

05-04-2018:- RBI emitió una declaración que impidió que todas las instituciones financieras y proveedores de pagos dejaran de tratar con moneda virtual y detuvieran los servicios a todas las entidades que se ocupan de la moneda virtual. Y finalmente, el 6 de abril de 2018, publicando circular, RBI prohibió las criptomonedas en India declarándolo una entidad ilegal que entrará en vigencia a partir del 6 de junio de 2018. Los intercambios lidiaron con grandes pérdidas ya que todas las transacciones se detuvieron y no hubo acceso bancario. Todas las personas se vieron obligadas a vender la moneda antes de perder el acceso. Muchos intercambios cerraron y muchos usuarios también enfrentaron pérdidas.

Los intercambios quedaron decepcionados con la prohibición general, los intercambios decidieron llevar este asunto al tribunal y presentaron su primera petición el 1 de mayo de 2018 desafiando la prohibición..

los Corte Suprema reunió todas las peticiones contra la prohibición y se programó para el 11 de mayo de 2018 para la audiencia.

05-03-2018:- La Junta Central de Impuestos Directos (CBDT) presentó un borrador al Departamento de Asuntos Económicos para prohibir las criptomonedas. Posteriormente, el 19 y 20 de marzo, los ministros de Finanzas y los gobernadores de los bancos centrales de los países miembros del G-20 se reunieron para la cumbre del G-20. Aquí todos reconocen el hecho de que los criptoactivos tienen el potencial de mejorar la eficiencia del sistema financiero y la economía. Pero al mismo tiempo planteó preocupaciones sobre los consumidores & protección del inversor, integridad del mercado, evasión fiscal, blanqueo de capitales y financiación del terrorismo.

01-02-2018:- Durante un discurso en el parlamento, el honorable ministro de Finanzas de la India, difunto Sr. Arun Jaitely, mencionó las monedas virtuales como licitaciones ilegales y el gobierno no las apoya. Pero mencionó que el gobierno analizará la utilización de la tecnología blockchain. Puesto en el que SBI tomó la iniciativa de unir a los bancos y las empresas de tecnología. Las grandes empresas de tecnología IBM, Microsoft, Skylark, KPMG y 10 bancos comerciales se unieron.

Diciembre de 2017:- El RBI y el Ministro de Finanzas celebraron una reunión de prensa conjunta y declararon la criptomoneda como “Esquemas Ponzi” y no son moneda ni monedas..

07-11-2017:- El Banco de la Reserva de la India anunció su plan para prohibir las criptomonedas como forma de pago en todo el país, pero ha mostrado su apoyo a la cadena de bloques..

En una conferencia celebrada en Mumbai, India, el 6 de noviembre de 2017, el director ejecutivo de RBI, S Ganesh Kumar, ha insinuado que no se permitirá el uso legal de monedas digitales como Bitcoin y Ethereum en todo el país.

“Nuestra posición actual sobre bitcoins es que no lo usaremos para pagos y liquidaciones … aunque la tecnología subyacente a las criptomonedas no terminará”.

08-11-2016:-El mayor impulso para el mercado de criptomonedas fue cuando el Primer Ministro de la India declaró que las 500 rupias y las 1000 rupias habían sido desmonetizadas con efecto inmediato. Estas denominaciones representaban aproximadamente el 86% del papel moneda del país. Las personas con grandes tenencias de efectivo estaban buscando más opciones para cambiar el dinero ya que el tiempo era limitado. La inversión en oro también fue rastreada por el gobierno y, por lo tanto, la gente intentó invertir en Bitcoin..

Esto aumentó el volumen de bitcoins casi al doble y los inversores sumaron casi 1,30,000. En India, el precio de un bitcoin alcanzó los $ 1020, pero en EE. UU. Se mantuvo en $ 770..

15-06-2016:- El Grupo de Trabajo de Acción Financiera, creado por RBI en 1994, presentó una guía para un enfoque basado en el riesgo de la moneda virtual. Como se menciona en las pautas, la posibilidad de fraude como transacciones en criptomonedas se puede llevar a cabo para cuentas anónimas a nivel internacional. También expresó su preocupación por la operación de moneda virtual por parte de organizaciones terroristas para promover la donación de bitcoins..

Comité Subhash Chandra Garg

El gobierno indio constituyó un comité bajo el liderazgo del secretario de Finanzas, Subash Chandra Garg en 2017. Los miembros del comité eran altos funcionarios del

  • Junta de Bolsa y Valores de la India (SEBI)
  • Junta Central de Impuestos Especiales y Aduanas (CBEC)
  • Departamento de Impuesto sobre la Renta
  • Unidad de Inteligencia Financiera
  • RBI

El propósito del comité fue estudiar temas relacionados con las monedas virtuales y proponer las posibles acciones que se podrían tomar..

El comité ha mantenido una serie de reuniones con las reuniones interministeriales con representantes del Ministerio de Asuntos Corporativos, la Junta Central de Impuestos Directos y MeitY.

El comité informó al consejo de la FDSC sobre el informe el 31-10-2018.

Preocupaciones del Comité

  • Los clientes podrían ser engañados y sujetos a fraudes o esquemas Ponzi debido a la naturaleza no oficial de la moneda virtual..
  • Las monedas virtuales no pueden ser controladas por ninguna autoridad. Esta falta de control podría generar una volatilidad excesiva que podría afectar a la economía a un mayor ritmo..
  • El uso excesivo de recursos energéticos que podría resultar en un desastre ambiental ya que la minería de Bitcoin requiere una potencia de procesamiento enorme. Esto, a su vez, requiere niveles abrumadores del sistema energético, lo cual es difícil en un país con una población enorme..
  • El RBI podría perder el control sobre la política monetaria al permitir que las criptomonedas privadas funcionen, ya que no puede realizar un seguimiento de las transacciones o cualquier otra actividad..
  • La naturaleza descentralizada de las criptomonedas podría llevar a su uso en actividades ilegales como lavado de dinero o financiamiento del terrorismo, etc..
  • En esta tecnología, una vez que se realizan las transacciones, no se puede revertir, lo que a veces puede ser difícil..

Recomendaciones del Comité

El panel hizo una clara distinción entre las criptomonedas privadas y las oficiales que el gobierno podría emitir en el futuro. También especifica los beneficios de la tecnología de libro mayor digital (DLT). Las recomendaciones:-

El comité encabezado por Subash Chandra Garg ha hecho las siguientes recomendaciones:-

  • Las criptomonedas deben prohibirse haciendo cumplir la ley e imponiendo multas & sanciones para quienes se ocupan de las criptomonedas.
  • El comité ha propuesto un proyecto de ley llamado “Prohibición de las criptomonedas & Reglamento de Ley Oficial de Moneda Digital, 2019 ”. Según el cual, las personas que poseen las monedas deben declarar sus tenencias dentro de los 90 días posteriores a la aplicación de la ley. Las personas declaradas culpables conforme a la ley serán multadas con penas de prisión y severas penas..
  • El comité ha recomendado al gobierno que sea proactivo y progresivo hacia el lanzamiento de la moneda digital oficial..
  • El comité también ha propuesto la creación de un comité permanente para revisar los temas tratados en el informe cuando sea necesario..
  • El comité ha sugerido implementar la tecnología de contabilidad distribuida o la tecnología blockchain en el sector bancario y otros servicios financieros como el seguimiento de la emisión de préstamos, la gestión de garantías, la detección de fraudes y la gestión de reclamaciones en los sistemas de seguros y conciliación en el mercado de valores..
  • El comité también identificó el uso potencial de la tecnología blockchain en diversas áreas, como los sistemas de pago, la gestión de identidad de datos o los requisitos de KYC..

La criptomoneda india – Lakshmi Coin

La moneda Lakshmi es una alternativa declarada por el gobierno a la rupia india. Aún no se ha publicado ni lanzado para la minería, ya que RBI no está seguro con el concepto de moneda no fiduciaria. Y también el Parlamento indio debe enmendar la Ley de acuñación india para introducir Lakshmi Coin. Sin embargo, los desarrolladores necesarios tampoco están disponibles aquí en India..

El gobierno constituyó un comité para explorar métodos factibles y las secuelas de la introducción de Lakshmi Coin en India. El Panel incluye altos funcionarios de la Junta de Bolsa y Valores de la India (SEBI), el RBI, el CBEC, el Departamento de Impuestos sobre la Renta y la Unidad de Inteligencia Financiera.

El RBI tendría control total sobre la moneda y será similar a la moneda fiduciaria y, por lo tanto, nunca tendrá el valor de Bitcoin. La moneda Lakshmi será una moneda fiduciaria, a diferencia de Bitcoin, que es una moneda no fiduciaria. La valoración estaría a la par con la rupia india. Las transferencias serían compatibles con varios sitios web gubernamentales como IRCTC y, por lo tanto, podrán rastrear todo en la cadena de bloques. La moneda estará destinada a detener las actividades ilegales, pero no a obtener ganancias rentables..

¿India se confunde con la adopción de criptomonedas??

El gobierno siempre ha tenido opiniones bifurcadas sobre las criptomonedas y la tecnología detrás de él. Por un lado, declaró las criptomonedas como ‘Esquemas Ponzi’ y también prohibió a los bancos tratar con ellas, y por otro lado, ha expresado su deseo de llevar los posibles servicios gubernamentales en la tecnología blockchain comenzando con la industria bancaria..

Durante varios años, tuvo un enfoque muy pasivo de la industria de la criptografía y le permitió crecer sin ningún obstáculo. Emitió solo advertencias y pautas y cuando la base de clientes creció y los intercambios comenzaron a florecer, detuvo su actividad..

Sería muy emocionante presenciar el curso de acción adicional, ya que India es un gran mercado para las criptomonedas que aún no se ha explorado..

Nota final

La criptomoneda ahora es legal en India. Aún quedan muchos desarrollos por observar en los próximos días. Sería genial cuando el gobierno iniciara pasos hacia la regulación de las criptomonedas..

Es necesario formular las nuevas leyes y pensar en los impuestos a partir de ahora. Esperamos un buen futuro para las criptomonedas en India y esperamos un enfoque positivo del gobierno..